קרנות נאמנות
מהי קרן נאמנות?
קרן נאמנות היא מכשיר פיננסי להשקעה משותפת בניירות ערך והפקת רווחים משותפת באמצעות הפקתם או החזקה בהם, המכשיר נועד לנהל את כספי המשקיעים השותפים באופן יזום ואקטיבי בכדי למקסם את התשואה .
מנהל קרן בעצם מנהל את קרן הנאמנות עפ"י מדיניות השקעה מוסכמת מראש שבאה לידי ביטוי בהסכם הנאמנות,
מדיניות ההשקעה של קרנות הנאמנות יכולה גם להיות דינמית בכפוף לאישור כל המשקיעים בקרן,
השקעות הקרן גמישות ויכולות להיות משויכות לתחומים שונים בתחמי המסחר והכלכלה וזאת בהתאם למדיניותן.
ישנם סוגים שונים של קרנות נאמנות ויש על מנהל הקרן להשקיע אחוז מסוים מסך הנכסים שלה במניות.
למי נועדו קרנות נאמנות?
קרנות נאמנות נועדו לכלל הציבור המעוניין להשקיע ומאפשרת בעיקר למשקיע בודד להצטרף למשקיעים נוספים ובכף גפ לפהחית את עלויות הניהול שלו וגם לקבל ניהול טוב יותר שיניב לכסף שלו יותר תשואה, המשקיעים הרבים יחדיו בוחרים את מנהל ההשקעות המקצועי ביותר בעניהם שיבצע עבורם את ההשקעות השונות וזאת על פי תשקיף המגדיר את מדיניות ההשקעות בקרן.
סוגי קרנות נאמנות
ישנם כמה סוגי קרנות נאמנות, אחת החלוקות הבולטות היא בין "אקטיביות" ל"פאסיביות",
קרנות אקטיביות מבוססות על השקעה בניירות ערך מסוימים אשר משתנים באופן תכוף בהתאם לשוק ולצפי מנהל ההשקעות שמנסה לחזות את אלו שיניבו את התשואה הגבוהה ביותר,
קרנות פאסיביות מבוססת על השקעה עוקבת מדדים הנצמדות לשינויי המדד שאחריו הן עוקבות ללא שיקול דעת של הנהלת הקרן.
לידיעתכם מחקרים רבים שבוצעו בעולם מראים שהשקעה בקרנות נאמנות פאסיביות עדיפה על השקעה בקנות אקטיביות.
היתרונות הבולטים של קרן נאמנות
השקעה בקרן נאמנות מאפשרת פיזור השקעות רחב בין ניירות ערך שונים וכך הסיכון קטן בהשוואה להשקעה ישירה בנייר ערך בודד.
יתרון נוסף הוא שניתן להשקיע סכומים נמוכים יחסית.
הקרן מפוקחת ע"י הרשות לניירות ערך דבר הנותן ביטחון רב למשקיע בנוגע לסוגיה האם הכסף שלו מנוהל בצורה מקצועית.
קבלת שקיפות מלאה ודיווח מלא פעם בחודש על השווי המעודכן של נכסי הקרן, עלות הכרוכה בהשקעה בהן, התשואות שהשיגו והרכב הכנסים בו משקיעה הקרן.
מה חשוב לדעת לפני שבוחרים "בית השקעות" ?
חשוב לבחון האם בית ההשקעות הוא מספיק אובייקטיבי והוא מציע לכם את האפשרות המתאימה לכם ככל הניתן ובחירתו נעשית מכלל המוצרים בשוק ולא רק מהאפשרויות הקיימות אצלו "בבית".
בחירה לא אובייקטיבית אשר לא מתאימה לכם, עלולה להשפיע על העלויות מכיוון שאתם תשלמו כפי הנראה גם את עלויות של הקרן ולא רק את עלויות דמי הניהול שסיכמתם מול מנהל תיק ההשקעות שלכם ומדובר פה על לא מעט כסף.
למי פונים בכדי להתחיל להשקיע בקרן נאמנות?
יועצי השקעות שונים הקיימים בשוק או יועצי השקעות של הבנקים.
במידה ויש לכם שאלות או מעוניינים להתייעץ בכל נושא פיננסי מוזמנים לפנות אלינו ונשמח לתת שירות.
בהצלחה!
ירון וקנין – כלכלן מומחה פיננסי
